内容发布更新时间 : 2024/5/28 11:29:27星期一 下面是文章的全部内容请认真阅读。

财务报表分析案例

伊利股份财务分析报告

2003年12月，伊利股份实现主营业务收入为629,933.35万元；营业利润为30,831.53万元；净利润为24,835.60万元；资产总计为402,626.58万元，其中：货币资金为77,627.80万元，应收账款为12,554.81万元，存货为65,634.15万元；负债合计为207,520.36万元；股东权益合计为195,106.23万元。 一、资产负债状况分析： 1、资产变动与结构分析

2003年12月，伊利股份资产总额为：402,626.58万元，比上期的289,854.37万元，增加：38.91%。在资产构成中，流动资产占比：57.04%，长期投资占比：-0.18%，固定资产占比为：40.67%，无形资产及其它资产占比：2.47%；而去年同期上述指标分析别为：57.06% 、-0.29% 、40.38% 、2.85% 。从单项较去年同期相比较而言，流动资产大幅增加，增加38.85% ，长期投资大幅增加，增加15.26% ，固定资产大幅增加，增加39.91% ，无形资产及其它资产大幅增加，增加20.26% 。

资产结构表

项目(万元) 流动资产合计 长期投资合计 固定资产合计 无形资产及其它资产合计 递延税款借项 资产总计 净利润 总资产利润率 2002年12月 2003年12月 新增(%) 2002年占比% 2003年占比% 165,391.99 229,653.24 38.85% 57.06% 57.04% -837.60 117,029.48 8,270.51 0.00 289,854.37 16,131.02 5.50% -709.81 163,737.37 9,945.79 0.00 402,626.58 24,835.60 6.10%

15.26% 39.91% 20.26% 0.00% 38.91% 53.96% 10.91% -0.29% 40.38% 2.85% 0.00% 100.00% --- --- -0.18% 40.67% 2.47% 0.00% 100.00% --- --- 由此可见，企业资产总额较上期上升，长期资产增长幅度大于流动资产，并且净利润较上期上升，总资产利润率较上期上升，说明企业资产从量上、质上都好于上期，并且净利润增长大于资产增长速度，整体经营状况比较良好。

2、流动资产变动与结构分析

流动资产总额为：229,653.24万元，比上期的165,391.99万元，增加：38.85%。在流动资产构成中，货币性资产占比为：46.46%，应收票据占比：2.60%，应收款项占比：20.61%，存货占比：28.58%，待摊费用占比：1.75%，其它资产占比：0.00%；而去年同期上述指标分析别为：56.25% 、0.24% 、19.93% 、22.80% 、0.78% 、0.00%。

流动资产结构表

项目(万元) 货币资金 短期投资 应收票据 应收股利 应收利息 应收账款 其他应收款 2002年12月 2003年12月 新增(%) 2002年占比% 2003年占比% 78,030.85 77,627.80 -0.52% 47.18% 33.80% 15,001.15 29,075.79 93.82% 9.07% 12.66% 393.00 5,963.35 1417.39% 0.24% 2.60% 0.00 0.00 0.00% 0.00% 0.00% 0.00 0.00 0.00% 0.00% 0.00% 9,099.39 12,554.81 37.97% 5.50% 5.47% 19,214.96 25,054.58 30.39% 11.62% 10.91% 预付账款 应收补贴款 存货 待摊费用 一年内到期的长期债权投资 其他流动资产 流动资产合计 4,654.02 0.00 37,715.68 1,282.93 0.00 0.00 165,391.99 9,725.02 0.00 65,634.15 4,017.74 0.00 0.00 229,653.24

108.96% 0.00% 74.02% 213.17% 0.00% 0.00% 38.85% 2.81% 0.00% 22.80% 0.78% 0.00% 0.00% 100.00% 4.24% 0.00% 28.58% 1.75% 0.00% 0.00% 100.00% 纵观流动资产变化可以看出：企业待摊费用增长幅度大于流动资产增长幅度，并且也大于其它类资产的增长幅度，说明企业待摊费用增加过快，存在没有足额待摊费用的情况，流动资产增加质量不高。 3、固定资产变动与结构分析

固定资产总额为：163,737.37万元，比上期的117,029.48万元，增加：39.91%。在固定资产构成中，固定资产原价占比：124.73%，累计折旧占比：28.80%，固定资产净值占比：95.93%，固定资产减值准备占比：1.51%，固定资产净额占比：94.420%，工程物资占比：2.218%，在建工程占比：3.362%，固定资产清理占比：0.000%；而去年同期上述指标分析别为：108.60% 、28.33% 、80.27% 、0.21% 、80.067% 、5.119% 、14.814% 、0.000% 。从单项较去年同期相比较而言，固定资产原价占比：大幅增加，增加60.68%，累计折旧占比：大幅增加，增加42.21%，固定资产净值占比：大幅增加，增加67.20%，固定资产减值准备占比：大幅增加，增加921.71%，固定资产净额占比：大幅增加，增加64.99%，工程物资占比：大幅减少，减少39.37%，在建工程占比：大幅减少，减少68.25%，固定资产清理占比：基本上没有变化。

固定资产结构表

项目(万元) 2002年12月 2003年12月 127,097.66 204,225.00 固定资产原价 33,153.20 47,147.56 累计折旧 93,944.46 157,077.45 固定资产净值 242.40 2,476.62 固定资产减值准备 93,702.06 154,600.83 固定资产净额 5,990.24 3,631.87 工程物资 新增(%) 2002年占比% 2003年占比% 60.68% 108.60% 124.73% 42.21% 28.33% 28.80% 67.20% 80.27% 95.93% 921.71% 0.21% 1.51% 64.99% 80.07% 94.42% -39.37% 5.12% 2.22%