内容发布更新时间 : 2024/11/9 10:00:20星期一 下面是文章的全部内容请认真阅读。

·

《金融时间序列分析》

综合实验二

金融 系 金融工程 专业 2014 级 姓名 山洪国

学号 20141206031048 实验地点： 实训楼B305 实验日期： 2017.04，21

实验题目：ARIMA模型应用 实验类型：基本操作训练 实验目的：

利用美元对欧元汇率1993年1月到2007年12月的月均价数据，进行ARIMA模型的识别、估计、检验及预测。

实验内容：

1、创建Eviews文件，录入数据，对序列进行初步分析。绘制美元对欧元汇率月均价数据折线图，分析序列的基本趋势，初步判断序列的平稳性。

2、识别ARIMA（p,d,q）模型中的阶数p，d，q。运用单位根检验（ADF检验）确定单整阶数d；利用相关分析图确定自回归阶数p和移动平均阶数q。初步选择几个合适的备选模型。

3、ARIMA（p,d,q）模型的估计和检验。对备选模型进行估计和检验，并进行比较，从中选择最优模型。

4、利用最优模型对2008年1月美元对欧元汇率的月均价进行外推预测。

评分标准：操作步骤正确，结果正确，分析符合实际，实验体会真切。 实验步骤：

1、根据所给的Excel表格内的数据，将表格内的美元对欧元的汇率情况录入到EViews9中，并对所录入数据进行图形化的处理，所得到的图形结果如下图所示。（时间段：1993.01至2007.12）

EUR/USD1.21.11.00.90.80.70.6939495969798990001020304050607 分析图形数据可得，欧元对美元的汇率波动情况较为明显，其中在1999年至2003年期间欧元和美元的比值一度在1.0以上。但近些年以来，欧元的汇率一度持续下滑，到了2007年底的时候和和美元的比值在0.7左右。

如上图所示，对前一张图的折线数据进行了相关性分析，由图中的Autocorrelation可

知此数据为拖尾情况，说明它是非平稳的。

再对此数据进行单位根检验，所得结果如上图所示。

其中单位根检验所对应的P值为0.6981，远大于0.05的显著性水平，因此可以说该序列是一个非平稳序列。

2、根据ARIMA模型，对该序列进行一阶的单位根检验，如下图