内容发布更新时间 : 2024/11/6 5:13:29星期一 下面是文章的全部内容请认真阅读。
12. 上市公司粉饰财务报表的主要动机有哪些？
五、计算题
1.分析资料：某企业2012年6月30日资产负债表（简表）如下表所示
资产负债表 单位：元
资产 项目 流动资产 其中：速动资产 固定资产净值 无形资产 总计
要求：
（1）进行资产负债表垂直分析与评价；
（2）计算资产负债表比率（流动比率、速动比率、资产负债率）。 2.飞天公司2012年度简化的资产负债表如下表所示。
资产负债表
编制单位；飞天公司 2012年12月31日 单位：万元
资产 项目 货币资金 应收账款 存货 固定资产 资产合计 其他有关财务指标如下： 长期负债及所有者权益之比：0.5 销售毛利率：10%
存货周转率（存货按年末数计算）：9次
平均收现期（应付账款按年末数计算，一年按360天计算）：18天 总资产周转率：2.5次
要求：利用资产负债表中已有的数据和以上已知资料计算表中空缺的项目金额。 3.飞天公司2010年年末资产总额为6000万元，股东权益总额为3500万元，流动负债为1500元，长期负债1000万元，其中现金及现金等价物为800万元，本年度到期的长期借款和短期借款及利息为800万元。股东权益中普通股股本总额为2000万元，每股面值为10元。该公司本年度实现净利润为1200万元，股利支付率为40%,全部以现金股利支付。公司当年经营活动的现金流量业务如下：销售商品、提供劳务4000万元；购买商品和接受劳务1800万元；职工支出300万元；支付所得税400万元；其他现金支出200万元。该公司经营活动净现金流量占公司现金流量的80%，销售收现比90%，飞天公司本年度资本性支出为1600万元。
要求：
⑴计算现金比率；
金额 50 （1） （2） （3） （4） 负债及所有者权益 项目 应付账款 长期负债 实收资本 留存收益 负债及所有者权益合计
金额 100 （5） 100 100 （6） 201970 68700 237000 138955 577925 金额 流动负债 长期负债 负债合计 所有者权益 总计 负债及所有者权益 项目 97925 80000 177925 400000 577925 金额 ⑵计算现金负债比、现金债务总额比、现金到期债务比；
⑶计算每股经营现金净流量比； ⑷计算现金股利保障倍数； ⑸计算现金满足投资比率；
⑹根据以上计算的比率，简要评论该公司的支付能力及收益质量。
4. 资料：飞天公司2010年的销售额为62500万元，比上年提高了28%，有关的财务比率如下表所示。
飞天公司有关财务比率 财务比率 应收账款销售营业利润销售利总资固定资资产负利息 存货周销售净回收期/毛利率（息税息率产周产周转债率保障转率 利率/% 天 率/% 前） 转率 率 倍数 /% /% 2.5 2.59 2.11 38 40 40 10 9.6 10.63 3.73 2.4 3.82 6.27 7.20 6.81 1.14 1.4 1.11 2.02 1.07 1.82 58 50 61.3 2.68 4 2.78 2009年同业35 平均 2009年本公36 司 2010年本公36 司 备注 :该公司正处于免税期. 要求：
（1）运用杜邦分析原理，比较2009年公司与同行业平均的净资产收益率，分析其差异的原因；
（2）运用杜邦财务分析原理，比较本公司2009年和2010年的净资产收益率，定性分析其变化的原因。
5. 资料：下表是家乐公司筹资活动现金流入构成。
家乐公司筹资活动现金流入构成 单位：万元
项目 筹资活动产生的现金流入 吸收权益性投资所收到的现金 发行债券所收到的现金 借款所收到的现金 收到的其他与筹资活动有关的现金 现金流入小计 2009年 0 1700 460 76 2236 2010年 9600 0 670 0 10270 要求：
⑴编制家乐公司现金流入结构分析表；
⑵进行简要结构分析并判断公司资产负债率的变化及筹资风险的变化。
6. 资料：某企业资产负债表部分资料如下表所示。该企业2010年末营业收入为15000万元，营业成本为8500万元，利息费用60万元，利润总额4400万元，税后净利2200万元，发行在外的普通股股数1200万股，平均市价为2.5元/股。
资产负债表
2010年12月31日 单位：万元 资 产 一、流动资产 货币资金 期末数 1610 负债及所有者权益 一、流动负债 二、非流动负债 期末数 1800 500 应收账款 存货 流动资产合计 二长期投资 三、固定资产 四、无形资产 资产总计 1450 880 3940 1500 1920 40 6400 三、股东权益 股本 资本公积 盈余公积 未分配利润 所有者权益合计 负债及所有者权益总计 1800 700 1000 600 4400 6400 要求： （1）根据相关资料计算流动比率、速动比率；资产负债率、利息保障倍数，流动资产周转率、应收账款周转率、存货周转率；销售毛利率、股东权益报酬率、每股盈余、市盈率等指标。
（2）根据计算结果对企业财务状况做总体评价。
7. ABC公司2010年的销售额62500万元，比上年提高28%，有关的财务比率见下表所示。 有关财务比率 财务比率 应收账款回收期/天 存货周转率/% 销售毛利率/% 2009年同行业平均 35 2.50 38 2009年本公司 2010年本公司 36 2.59 40 9.6 2.4 7.20 1.11 2.02 50 4 36 2.11 40 10.63 3.82 6.81 1.07 1.82 61.3 2.78 销售营业利润率(息税前)/% 10 销售利息率/% 3.73 销售净利率/% 6.27 总资产周转率/次 1.14 固定资产周转率/次 资产负债率/% 已获利息倍数 1.4 58 2.68 备注 :该公司正处于免税期。 要求：（1）运用杜邦财务分析原理，比较2009年该公司与同行业平均的净资产收益率，定性分析其差异的原因。
（2）运用杜邦财务分析原理，比较2010年与2009年的净资产收益率，定性分析其变化的原因。
8. ABC公司近三年的主要财务数据和财务比率如下表所示。 ABC公司近三年的主要财务数据和财务比率 年 度 项 目 销售额/万元 总资产/万元 普通股/万元 存留收益/万元 股东权益/万元 权益乘数 流动比率/% 平均收现期/天 存货周转率/% 2008 4000 1430 100 500 600 1.19 18 8.0 2009 4300 1560 100 550 650 2.39 1.25 22 7.5 2010 3800 1695 100 550 650 2.5 1.2 27 5.5 长期债务/股东权益 营业毛利率/% 营业净利率/% 0.5 0.46 0.46 20.0 16.3 13.2 7.5 4.7 2.6 假设该公司没有营业外支出和投资收益，所得税税率保持不变。 要求：
（1）利用因素分析法分析说明该公司2010年与2009年相比权益净利率的变化及其原因（按销售净利率、总资产周转率、权益乘数顺序）； （2）分析说明该公司资产、负债及所有者权益的变化及其原因；
（3）假如你是该公司的财务经理，在2011年应从哪些方面改善公司的财务状况和经营业绩？
9.分析资料：某企业生产丙产品，其产品单位成本表如下表所示。 丙产品单位成本表
2010年度 单位：元 成本项目 直接材料 直接人工 制造费用 产品单位成本 补充明细项目 直接材料：A B 直接人工工时 产品销量
要求：
（1）用连环法替代法分析单耗和单价变动对单位材料成本的影响；
（2）用差额计算法分析单位工时和小时工资率变动对单位直接人工的影响。
10. 雨天公司为钢铁制品公司，具有30多年的生产历史，产品远销国内外市场。但是近5年来，国外同类进口产品不断冲击国内市场，由于进口产品价格较低，国内市场对它们的消费持续增长；国外制造商凭借较低的劳动力成本和先进的设备，其产品的成本也较低。同时市场上越来越多的日用产品都采用了铝、塑料等替代材料，雨天公司的前景并不乐观。 对此，公司想通过一项更新设备计划来增强自身的竞争力，拟投资800万元的新设备。投产后，产量将提高，产品质量将得到进一步的改善，降低了产品单位成本。雨天公司2010年度，应收账款年初数为381950万元，年末数为402778万元；存货年初数为381722.5万元，年末数为350312.5万元；流动资产年末数为765590.5万元；资产总额年末数为1562500 万元；流动负债年末数为308000万元；负债总额年末数为890625万元；留存收益年末数为5个亿；利息费用为46500万元；息税前利润为76500万元；年营业收入为2537500万元；年营业成本为1852000万元。雨天公司历史财务比率如下表所示：
财务比率 流动比率 速动比率 存货周转次数 平均收账期 年度 2008 1.7 1.0 5.2 50 2009 1.8 0.9 5.0 55 2010 行业平均值 1.5 1.2 10.2 46 上年度实际 86 20 24 130 单位用量 12 10 20 200 金额 36 50 本年度实际 89 27 17 133 单位用量 11 10 18 250 金额 44 45 资产负债率/% 已获利息倍数 45.8 2.2 54.3 1.9 24.5 2.5 分析要求： （1）计算2010年公司各财务比率。（计算结果保留小数点后一位）
（2）通过横向与纵向对比，分析公司的总体财务状况，对公司的偿债能力及盈利性分别进行分析。
（3）你认为应采用何种筹资方式更新设备？
11. 资料：某公司2007—2010年连续四年的销售额及净利润资料如下表。
某公司2007—2010年连续四年的销售额及净利润资料
单位：万元 项目 营业收入 净利润 要求：
1.以2007年为基年，对该公司四年的经营趋势做出分析。 2.说明基年选择该注意的问题。
12. 资料：雨天公司2009年和2010年有关资料如下表所示，
雨天公司有关资料 单位：万元
年 度 项 目 1.销售收入 其中：赊销成本 2.全部成本 其中：制造成本 管理费用 财务费用 营业费用 3.利润 所得税 税后净利润 4.固定资产 现金 应收账款（平均） 330 122 278 137 96 33 12 52 17 35 65 30 11 420 141 348 175 104 48 21 72 24 48 79 38 23 2009 2010 2007年 5000 400 2008年 5100 430 2009年 6000 620 2010年 7000 750